，近日，鹏华基金闫思倩披露了对市场及AI投资的看法，她表示，AI时代，科技主线有望成为全民共识，看好科技股，最看好机器人。机器人是AI+万亿空间的产业，从0到1，行业刚刚开始，中国面临再次弯道超车，领先全球的机遇。此外，谈及大盘市场，闫思倩表示看好大盘，虽然宏观经济政策与基本面短期存在不及预期的可能，但中长期来看，经济周期触底，大盘迎来新的动力，精神内核可能是新国运的本质。 闫思倩指，当前的AI的时代机遇下，中国科技蓬勃发展的机遇DeepSeek奇袭让全球算力平权，全球共振，开启AI+时代。从云端到端侧眼镜手机，从B端到C端，工业到消费、到医疗、到智驾，从科技巨头投资到街边店接入DeepSeek，AI+百花齐放。她认为，AI应用的终极载体是一个“人”。未来物理世界最大的变化可能是：人类和机器人共生。2025年有望是机器人的元年，从技术进步到商业应用，万亿空间刚刚起步。 对于中国机器人的未来，她提到，之前我国一直都是制造优势，硬件优势，软件不行。但现在软件与硬件都插上了翅膀，中国科技生态越来越强，具备更好的超车基础。 同时闫思倩表示，从中长期来看，经济周期触底，大盘有望迎来新的动力，其中的精神内核可能是新国运的本质： 1)从改革开放，到中国制造，到精神内核(平凡到非凡)，《黑神话：悟空》的制作人冯骥、哪吒动画电影的导演饺子、DeepSeek的创始人梁文锋以及宇树科技的王兴兴、告到央妈的奥运冠军潘展乐等，他们都有着平凡到非凡的精神内核。高质量发展和科技创新为下一个时代增长打开新的空间。 2)德银一篇中国吞噬世界的报告，从多个行业以性价比到高质量看到中国各行业的优势。外资开始看好中国，中国资产的折价可能消失。 3)供给端消化逐步接近尾声，对于新能源等这类长期需求仍有持续增长的行业，龙头公司仍有长期配置价值。 4)宏观政策与经济基本面存在短期不及预期的可能，顺周期与消费类资产需要进一步消化、优中选优，政策及短期股价波动存在不确定性。从研究角度出发，耐心资本更关注产业实际发展与长期趋势。